Briefje van Vijf schreef op 6 januari 2025 09:29:
Goedemorgen allen
Bedankt voor de reacties, tips en de opmerking om bij een Nestlé ook niet de hoge koers van de Zwitserse frank mee te nemen een eventuele aankoopintentie.
Nadat ik vrijdag een voorzetje gaf met de vraag wat een goed voornemen t.a.v. beleggen zou kunnen zijn heb ik daar van het weekend ook nog even mijn gedachten over laten gaan. In eerste instantie kwam ik uit bij een factor die een flinke kerf in het behaalde rendement heeft geslagen en dat was de aankoop van de farmaceut Vivoryon Therapeutics, die op de drempel stond een medicijn te presenteren tegen alzheimer. Ik dacht even gemakkelijk mee te gaan liften. Niet dus, kreeg het deksel keihard op de neus nadat bleek dat de testresultaten toch niet voldoende toereikend bleken voor de introductie van een dergelijk medicijn: koersval dik -90%
Les is geweest dat ik op het eventuele succes van dit soort bedrijven een iets gereserveerder houding moet hebben en het eerder als gok moet zien en dat ook moet benaderen met een gepast budget wat ik ervoor ter beschikking wil stellen.
(Het is trouwens niet mijn enige zwarte schaap in de portefeuille. Daar ben ik open over. Met het Franse Atos, Alfen en in mindere mate Galapagos zat ik ook scheef in mijn verwachtingen; waarbij ik nu op papier een verlies heb staan.)
Een ander voornemen, en meer fundamenteel van aard, is dat ik me dit jaar echt wil gaan houden aan de regel ‘Sell in may and go away’. Een regel die de laatste jaren op mijn portefeuille in elk geval van toepassing is geweest. Door het te lang wachten met verkopen van de stukken of daarop (ITM) calls te schrijven keek ik in de zomer op een bepaald moment tegen een negatief rendement aan, en dan is de zomer net even minder leuk...
Verder ga ik door met het onderzoeken van nieuwe strategieën en zal ik zo nu en dan mijn overwegingen plaatsen opdat oplettende forumleden hier of elders mij kunnen afremmen of aansporen:)