Royal Dutch Shell « Terug naar discussie overzicht

quote:

Pierreterre schreef op 7 mei 2017 17:59:

Maar Wilbar, wil je dan zelf dat de koers van Shell telkens omlaag gedrukt wordt?

quote:

Adek 2001 schreef op 8 mei 2017 10:45:

@Bolo, hoe verklaar je deze koers? Je zag het weer verkeerd volgens mij. Groeten Adek

quote:

Bolo schreef op 24 september 2014 17:06:

[...]

Shell is zowel qua koers als qua k/w aan de hoge kant als je naar het verleden kijkt. Betekent dat dat de toekomst meer winst gaat brengen? Een dalende olieprijs en het afstoten van activiteiten dragen daar niet aan bij volgens mij. Volgens mij moet je die verkopen ook zien als het rechtstreeks uitkeren van dividend aan de belegger. Heel simpel gezegd: activiteiten die minder opbrengen dan het dividendrendement worden afgestoten om gelijk aan aandeelhouder te geven.

Groet,
Bolo

quote:

Bolo schreef op 11 januari 2016 09:07:

[...]

Inmiddels is er zo'n 22% discount als je naar K/W 2017 kijkt (tov van gemiddelde K/W Shell) +9,3% dividendrendement. Om over 2 jaar op dat gemiddelde uit te komen, maak je dan zo'n 20,3% per jaar.

Verwachtte WPA 2017 is al een tijdje 2,43
www.4-traders.com/ROYAL-DUTCH-SHELL-A...

Ik denk dat dit de komende tijd nog wel naar beneden bijgesteld wordt.

Het aandelenterugkoopprogramma wat in 2017 zou starten, is al wat uitgesteld vorige week. Dit zal deels ook komen door minder verwachtte winst.

Stel, voor de zekerheid haal ik 10% van de wpa 2017 af, dan mag ik de komende 2 jaar 14,3% per jaar verwachten.

Dat klinkt erg mooi.

Dit is mijn meest speculatieve inschatting. Als ik me volledig baseer op cijfers uit het verleden van Shell dan kom ik op een koersdoel van 19,30, Dit komt dan ook voornamelijk door de relatief goedkope waardering van de operating Cashflow en boekwaarde. Beide verwacht ik nog duurder te worden bij de Q4 cijfers (afschrijvingen en grote 'changes in working capital' post).

Ik ga een klein gokje wagen en hoop na de Q4 cijfers wat groter in te stappen.

Groet,
Bolo

quote:

Bolo schreef op 8 mei 2017 11:10:

Oh ja, tussen 18 en 20 euro ben ik ook nog long gegaan.

[...]

quote:

Adek 2001 schreef op 8 mei 2017 11:31:

[...]bij een koers van 19,30 is het dividend wel heel hoog. Was je echt long op 20? Jij was toen echt heel negatief... Nou ja, bij de koers van 29 had je gelijk. Moet ik erkennen!

quote:

Bolo schreef op 8 mei 2017 11:55:

[...]

Nee, rond 18 ingestapt en rond 20 er weer uit. Mijn mening verandert met name rond kwartaalcijfers (en de koers natuurlijk).

Momenteel ben ik noch negatief, noch positief over Shell.

quote:

Adek 2001 schreef op 8 mei 2017 16:37:

[...]geen positie?

quote:

Adek 2001 schreef op 8 mei 2017 20:06:

Dividend in het verschiet.