PostNL « Terug naar discussie overzicht

PostNL MAART 2017

906 Posts, Pagina: « 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 ... 42 43 44 45 46 » | Laatste

Omlaag ↓

prinszicht 3 maart 2017 17:22

BpostNL

eduardo3105 3 maart 2017 17:22

quote:
Martijn van M schreef op 3 maart 2017 17:13:
[...]

Met nog ruim 20 minuten voor de boeg:

situatie ongewijzigd t.a.v. de (rode) Europese post-sector vanmiddag, maar de 20 jaars rente kleurt inmiddels wel knal-groen (+2,8%)... helaas lijkt PostNL de week alsnog in mineur te gaan afsluiten, naar het laat aanzien vooral dankzij een slechte dag bij Bpost: -2,4% op dit moment.

Denk eerder door artikel in de Tijd.

[verwijderd] 3 maart 2017 17:25

quote:
eduardo3105 schreef op 3 maart 2017 17:22:
[...]
Denk eerder door artikel in de Tijd.

Denk ik ook. Erg zuur en gefrustreerd stukje. Ze lopen natuurlijk ook een mooie prooi mis op een dubieuze manier, de prijs gaat nu naar de aandeelhouders van PostNL...

[verwijderd] 3 maart 2017 17:29

quote:
andrejes schreef op 3 maart 2017 17:14:
En uitstappen weer voor het weekend

Waarom?...Als er Maandag voor beurs een koopaanbeveling komt staat hji bij opening waarschijnlijk hoger

[verwijderd] 3 maart 2017 17:34

quote:
boxer2 schreef op 3 maart 2017 17:17:
[...]

Wat kan jij toch lekker zwammen Martijn. Alsof de daling van de koers van Postnl te wijten is aan de daling van Bpost.

We begonnen de dag prima, maar het sentiment werd vervolgens mede verpest doordat andere post-aandelen behoorlijk in de min doken... waarbij Bpost de hele dag de boel verder naar beneden trok.

(Algoritmes worden voor een deel gestuurd door de bewegingen bij sector-genoten)

Afwachten wat er bij de eindveiling gebeurt, maar gelukkig lijkt de schade wel enigszins beperkt te blijven bij PostNL (nog steeds ruim boven de 4,19 euro)... ofschoon Bpost inmiddels op -2,6% staat.

PS. Ik zie zojuist dat er nieuws was rondom Bpost, ze kreeg vandaag een afwaardering van JP Morgan (van overweight naar neutral):

www.beursduivel.be/Beursnieuws/166415...

Bpost presenteert a.s. woensdag haar jaarcijfers (8 maart - nabeurs: 17.45).

[verwijderd] 3 maart 2017 17:39

bah slecht veiling

Bertussie 3 maart 2017 19:26

En weer afbouw van MW gisteren van 0.85 naar 0,76
Dier zijn tenminste goed bezig !

andrejes 3 maart 2017 19:31

quote:
Bertussie schreef op 3 maart 2017 19:26:
En weer afbouw van MW gisteren van 0.85 naar 0,76
Dier zijn tenminste goed bezig !

Eerst die shorters weg en dan weer up

prinszicht 3 maart 2017 23:58

Wat een K week. Op een positieve 2016 verrassing -4 tot -5 procent. Ik weet echt niet waar dat aan ligt. En maar hopen op een positieve ommekeer. Het moment waar je als particuliere belegger denkt, daar is is, de lange termijn aandeelhouderswaarde. En dan is het totaal overbodig nu en in de nabije toekomst wat de directe concurrent doet. We staan mijlenver achter. ING is lirisch. Maar koopt klaarblijkelijk niet. Grote pensioenfondsen ook niet. Een brevet van onvermogen richting het management. Elke dag weer. Los van de koers van de dag. Er is een heel groot gat wat maar niet gedicht wordt. Ik blijf inzetten op een wisseling van de wacht.

Slnc 4 maart 2017 01:07

maandag ingestapt nu 2% winst vind het prima rustig naar de 5 toe

jefkedeboskabouter 4 maart 2017 11:38

quote:
prinszicht schreef op 3 maart 2017 23:58:
Wat een K week. Op een positieve 2016 verrassing -4 tot -5 procent. Ik weet echt niet waar dat aan ligt. En maar hopen op een positieve ommekeer. Het moment waar je als particuliere belegger denkt, daar is is, de lange termijn aandeelhouderswaarde. En dan is het totaal overbodig nu en in de nabije toekomst wat de directe concurrent doet. We staan mijlenver achter. ING is lirisch. Maar koopt klaarblijkelijk niet. Grote pensioenfondsen ook niet. Een brevet van onvermogen richting het management. Elke dag weer. Los van de koers van de dag. Er is een heel groot gat wat maar niet gedicht wordt. Ik blijf inzetten op een wisseling van de wacht.

Heeft volgens mij echt te maken met Causeway en vrienden (en wrs zelfs gefrustreerde Bpost) die niet blij waren met afketsen Bpost deal en daarmee koers nog eens een dreun wouden geven. Ik verwacht wel degelijk hogere koersen vanaf de 4 euro, mss nog kleine gapfil (4.13) en nadien langzaam maar zeker richting 5 à 6 euro.

analyse_A3CD 4 maart 2017 13:46

Zijn "wouden" geen bossen!? (humor)

Hoe is het nu mogelijk dat er met een winst van 0.63 ct/pa en een kw van 6.7 over 2016 en een dividend van 0.12 ct, dit aandeel maar blijft hangen rond die 4.20??

Redelijkerwijs gesproken zou dit aandeel met de uitgesproken vooruitzichten, toch een kw van 10 verdienen en een koers van 6 a 6.50!?

Waarom blijft Postnl nu nog achter met ook het voorgestelde dividend beleid op zijn sectorgenoten om ons heen in andere landen!?

junior192 4 maart 2017 14:57

Imdat dividend een doekje voor het bloeden is,,,en niet uit kracht

analyse_A3CD 4 maart 2017 16:53

Wel wat negatief niet jonge......?

BoterbijdeVis 4 maart 2017 17:00

quote:
analyse_A3CD schreef op 4 maart 2017 13:46:
Zijn "wouden" geen bossen!? (humor)

Hoe is het nu mogelijk dat er met een winst van 0.63 ct/pa en een kw van 6.7 over 2016 en een dividend van 0.12 ct, dit aandeel maar blijft hangen rond die 4.20??

Redelijkerwijs gesproken zou dit aandeel met de uitgesproken vooruitzichten, toch een kw van 10 verdienen en een koers van 6 a 6.50!?

Waarom blijft Postnl nu nog achter met ook het voorgestelde dividend beleid op zijn sectorgenoten om ons heen in andere landen!?

't geheim daarvan zit misschien wel in een MOL-legang.

Toekomstbeeld 4 maart 2017 19:17

quote:
Martijn van M schreef op 3 maart 2017 17:13:
[...]

Met nog ruim 20 minuten voor de boeg:

situatie ongewijzigd t.a.v. de (rode) Europese post-sector vanmiddag, maar de 20 jaars rente kleurt inmiddels wel knal-groen (+2,8%)... helaas lijkt PostNL de week alsnog in mineur te gaan afsluiten, naar het laat aanzien vooral dankzij een slechte dag bij Bpost: -2,4% op dit moment.

Is het kwartje al bij jouw gevallen dat de rente nu niets meer uitmaakt voor ons als aandeelhouders.........de stand vh EV is immers niet meer belangrijk voor het onderwerp dividend......de spelregels zijn veranderd.

De koers van PostNL heeft al nooit gereageerd op de rentestanden en zal dat nu al helemaal niet meer doen.

Toekomstbeeld 4 maart 2017 19:45

quote:
prinszicht schreef op 3 maart 2017 23:58:
Wat een K week. Op een positieve 2016 verrassing -4 tot -5 procent. Ik weet echt niet waar dat aan ligt. En maar hopen op een positieve ommekeer. Het moment waar je als particuliere belegger denkt, daar is is, de lange termijn aandeelhouderswaarde. En dan is het totaal overbodig nu en in de nabije toekomst wat de directe concurrent doet. We staan mijlenver achter. ING is lirisch. Maar koopt klaarblijkelijk niet. Grote pensioenfondsen ook niet. Een brevet van onvermogen richting het management. Elke dag weer. Los van de koers van de dag. Er is een heel groot gat wat maar niet gedicht wordt. Ik blijf inzetten op een wisseling van de wacht.

Ik denk dat de meerdere redenen zijn. Momenteel zijn er erg veel sectoren die het prima doen en waar een belegger weet dat er meer rendement te halen is. Bv de sectoren grondstoffen, technologie, financials / verzekeraars en industrie.
De postbedrijven worden, ondanks de aantrekkelijke dividenden, op dit moment gemeden omdat hun groeiperspectief beperkt is.

Ik reken overigens wel op een stijging kort voor 18 april. De vraag is hierbij echter of we eerst dan nog weer gaan dalen.

De tweede reden ligt duidelijk bij PostNL. Heb deze week op het forum een rijtje van 5 zware teleurstellingen samengevat. In een tijdsbestek van amper 2 jaar zijn er 5 teleurstellingen geweest waar de koersval van de 1 op de andere dag 10 procent of meer was. Het vertrouwen in het management is ver te zoeken en grote investeerders willen naar ik vermoed nu eerst wel eens een consistente stijgende lijn zien in de performance.
Wat dat betreft vond ik de verlaagde outlook voor 2017 met 10 miljoen (wat duidelijk het voer voor de shorters was om de koers onderuit te laten gaan) wederom een teleurstelling en gezien de forse bandbreedte die gehanteerd wordt ook onnodig. Teveel een kwestie bij PostNL van "in 2020 kunnen wij de rondjes bier betalen maar in 2017 bestellen we nog eventjes op rekening vd aandeelhouder".

Toekomstbeeld 4 maart 2017 20:54

quote:
Accuboor schreef op 2 maart 2017 16:59:
UCOI 2017 = 240mln
Rentekosten 2017 ~ 31mln
VPB van 25%
Uitstaande aandelen 442,5mln

Dividend in 2017 is 75% van (240mln - 31mln) -25%vpb = 117,5mln

Dividend 2017 ~ EUR0,265 per aandeel PostNL

Bij huidige beurskoers van 4,26 een rendement van 6,2%

De UCOI gaat stijgen tot 345mln in 2020 en de rentekosten zijn per 14 augustus 2018 geheel verdwenen, 0,42 dividend als UCOI verwachting uitkomt. Dividend van 0,30 indien UCOI geheel niet stijgt de komende jaren...

Het goede nieuws zal langzaam indalen....

Hallo Accuboor, bovenstaande formule is voor 95% goed. Wees je ervan bewust dat PostNL uiteindelijk het zogenaamde "Onderliggende netto cash resultaat" gebruikt als basis voor de 75%.
Er wordt ook nog rekening gehouden met bepaalde correcties op de UCOI voortkomend uit incidentele posten en uit cash-out voor de pensioenen & reorganisaties. Al deze items worden uit de UCOI gefilterd omdat ze niet gezien worden als onderdeel van de normale structurele bedrijfsvoering.

Zie het bedrag waar men de 12 cent voor 2016 op baseert: 101 miljoen euro. Dit bedrag wat zij zelf noemen als basis voor het dividend is helaas totaal niet terug te vinden in welk overzicht/tabel dan ook. Ik kon het na twee uurtjes zoek&rekenwerk ook niet herleiden.

Tekst uit het kwartaalbericht:
Daarom zal PostNL de Jaarlijkse Algemene Vergadering van Aandeelhouders aanbevelen om over 2016 keuzedividend uit te keren van €0,12 per gewoon aandeel. Dit komt neer op een pay-out ratio van 2/3e van 75% van het onderliggende netto cash resultaat, dat in 2016 €101 miljoen bedroeg.

Zoals je misschien herinnerd heb ik ze vorig jaar eens gevraagd waarom ze geen EBIT en EBITDA gebruiken. Hun uitleg was als volgt (de tekst bold cursief is mijn toegevoegde tekst):

Onze key metric is een aangepaste EBIT (dus niet EBITDA) met aangepaste EBIT bedoelen zij dus hun UCOI. We vinden het belangrijk dat de key metric die we gebruiken zoveel mogelijk aansluit bij onze business. Daarom corrigeren voor ‘one-offs’ (staan per kwartaal uitgelegd in onze persberichten en presentaties) en voor cash out voor pensioenen en uit (reorganisatie)voorzieningen. De redenen om de cashcorrectie toe te passen zijn:

Pensioenen: de pensioenlasten in de resultatenrekening zijn (veel) lager dan de cash die PostNL betaalt aan het pensioenfonds. PostNL is van mening dat het meenemen van de volledige cashverplichting in onze key metric het inzicht in de performance van het bedrijf sterk verbetert. Deze cashverplichting is overigens in de loop van de jaren aanzienlijk afgenomen door stappen die zijn genomen om verbeteringen te realiseren op dit traject (bijv. nieuwe overeenkomst met het pensioenfonds sinds 2014 en eigen bijdrage van werknemers hebben hiertoe bijgedragen).

Reorganisaties: dit zien wij als onderdeel van de normale bedrijfsvoering. Wij gaan hier in onze key metric als volgt mee om: toevoegingen aan de voorziening (=non-cash) behandelen we als ‘one-off’ (nemen we dus niet mee in de key metric), en als de daadwerkelijke cash out volgt nemen we dat mee in onze key metric.

prinszicht 4 maart 2017 23:30

quote:
Toekomstbeeld schreef op 4 maart 2017 19:45:
[...]

Ik denk dat de meerdere redenen zijn. Momenteel zijn er erg veel sectoren die het prima doen en waar een belegger weet dat er meer rendement te halen is. Bv de sectoren grondstoffen, technologie, financials / verzekeraars en industrie.
De postbedrijven worden, ondanks de aantrekkelijke dividenden, op dit moment gemeden omdat hun groeiperspectief beperkt is.

Ik reken overigens wel op een stijging kort voor 18 april. De vraag is hierbij echter of we eerst dan nog weer gaan dalen.

De tweede reden ligt duidelijk bij PostNL. Heb deze week op het forum een rijtje van 5 zware teleurstellingen samengevat. In een tijdsbestek van amper 2 jaar zijn er 5 teleurstellingen geweest waar de koersval van de 1 op de andere dag 10 procent of meer was. Het vertrouwen in het management is ver te zoeken en grote investeerders willen naar ik vermoed nu eerst wel eens een consistente stijgende lijn zien in de performance.
Wat dat betreft vond ik de verlaagde outlook voor 2017 met 10 miljoen (wat duidelijk het voer voor de shorters was om de koers onderuit te laten gaan) wederom een teleurstelling en gezien de forse bandbreedte die gehanteerd wordt ook onnodig. Teveel een kwestie bij PostNL van "in 2020 kunnen wij de rondjes bier betalen maar in 2017 bestellen we nog eventjes op rekening vd aandeelhouder".

Uitstekende analyse. Maar het is en blijft wel zo dat 100 procent van de aandelen ongeveer 200 miljoen minder waard werden afgelopen maandag. Dus op papier een heel groot verlies voor iedereen die waarde hecht aan de woorden van Herna. Op een dag dat je verwacht dat het 200 miljoen meer wordt. Dat is een gat van 400 miljoen. En dat onder aanvoering van 1 aandeelhouder en of 1 shorter. Dat lijkt me in deze tijd van turbulentie omtrent de positie van de CEO niet zo maar logisch. We hebben het ook niet over een verlies van 2 procent waar een veel groter herstel tegenover staat. Dus ergens is het niet zo maar een ongelukkige samenloop van omstandigheden.

Het herstel richting de dividend datum is irrelevant. We moeten volgens bepaalde experts ver boven de 5 staan. Maar dezelfde experts kopen helemaal niets op dit aantrekkelijke koersniveau. Op papier ligt er volgens eigen berekening 30 procent voor het oprapen.

Herna wankelt op haar eigen voorstellen. Ze moet weg. Ik kan geen andere conclusie trekken.

Toekomstbeeld 5 maart 2017 13:57

quote:
prinszicht schreef op 4 maart 2017 23:30:
[...]

Uitstekende analyse. Maar het is en blijft wel zo dat 100 procent van de aandelen ongeveer 200 miljoen minder waard werden afgelopen maandag. Dus op papier een heel groot verlies voor iedereen die waarde hecht aan de woorden van Herna. Op een dag dat je verwacht dat het 200 miljoen meer wordt. Dat is een gat van 400 miljoen. En dat onder aanvoering van 1 aandeelhouder en of 1 shorter. Dat lijkt me in deze tijd van turbulentie omtrent de positie van de CEO niet zo maar logisch. We hebben het ook niet over een verlies van 2 procent waar een veel groter herstel tegenover staat. Dus ergens is het niet zo maar een ongelukkige samenloop van omstandigheden.

Het herstel richting de dividend datum is irrelevant. We moeten volgens bepaalde experts ver boven de 5 staan. Maar dezelfde experts kopen helemaal niets op dit aantrekkelijke koersniveau. Op papier ligt er volgens eigen berekening 30 procent voor het oprapen.

Herna wankelt op haar eigen voorstellen. Ze moet weg. Ik kan geen andere conclusie trekken.

Herna zal zelf vertrekken. Die voelt zich nog jong en aantrekkelijk en denkt aan een volgende grote stap, zij is bovendien altijd risicomijdend geweest. Dus zal niet op gedwongen vertrek wachten waarbij haar een fikse ontslagregeling wordt meegegeven. Dat zal zeker het nieuws halen en dat wil zij niet.

Kan Eelco Blok de postbezorging erbij doen vraag ik mij af?

Bij KPN is ook weinig te beleven (heb de KPN aandelen 10000 stuks vrijdag verkocht op 2,763 wat dezelfde prijs was al waar ik ze twee maanden geleden voor gekocht had: univestable is mijn conlusie!) en net als PostNL een semi-overheidsbedrijf.
Zie gelijk een mooie optie voor nevenactiviteiten voor de postbodes: het installeren van de KPN/Telfort pakketten bij de consument aan huis. Ze moeten toch al in de meterkast zijn tegenwoordig kunnen ze gelijk effe een modem plaatsen.

Brengt mezelf op het idee voor een mogelijk innovatief product wat een mega gat in de markt zou kunnen opvullen: een e-bike met aanhanger met daarop een splitbak met A.) een postvak; B.) een kpn/telfort pakketten vak; C.) een meterstanden opnamekaarten vak D.) een koelvak voor special foods Ola-ijsjes

De postbode als manusje van alles! Bij geen post gewoon ijs verkopen.

906 Posts, Pagina: « 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 ... 42 43 44 45 46 » | Laatste

Aantal posts per pagina: 20 50 100 | Omhoog ↑

Meedoen aan de discussie?

Word nu gratis lid of log in met uw e-mailadres en wachtwoord.

Direct naar Forum

Detail

Vertraagd	7 feb 2025 17:35
Koers	1,037
Verschil	0,000 (0,00%)
Hoog	1,043
Laag	1,021
Volume	1.414.173
Volume gemiddeld	1.531.689
Volume gisteren	1.414.173

PostNL nieuws meer

26 jan	Chippers beleven moeilijke week op Da...
20 jan	Slotcall: AEX zet rally voort, Trump ...
20 jan	Degroof verlaagt koersdoel PostNL
20 jan	Beursblik: PostNL mist outlook	1
20 jan	Beleggers kijken de kat uit de boom o...	3
20 jan	Winstwaarschuwing van PostNL	1
17 dec	PostNL presenteert nieuwe CFO
03 dec	Update: Euronext Amsterdam optimistis...
26 nov	DNB floot Pensioenfonds PostNL terug	1
12 nov	Beursblik: UBS verlaagt koersdoel PostNL