Chinese aandeelhouder Anbang vertrekt weer uit ons land
Brein Delta Lloyd-deal verkoopt nu ook Vivat
Door THIJS RÖSKEN EN EDWIN VAN DER SCHOOT
2 uur geleden in FINANCIEEL
? ANP
Anbang, de Chinese aandeelhouder van Vivat, heeft zakenbank JP Morgan ingehuurd om de Nederlandse verzekeraar te verkopen.
Dat bevestigen meerdere bronnen in de markt. Een verkoopproces van de vijfde verzekeraar van het land lijkt zo nog dit jaar ingezet te worden.
Daarmee komt verdergaande consolidatie op de verzekeringsmarkt (al jaren door toezichthouder DNB bepleit) weer een stap dichterbij na de overname van Delta Lloyd door Nationale Nederlanden (NN) twee jaar geleden. Ook die deal werd voor NN opgezet door JP Morgans specialist financiële deals, Laurent Nevi. De Fransman is volgens betrokkenen ook nu dealcaptain.
Anbang
Vivat, de verzekeringstak van het genationaliseerde SNS Reaal dat onder meer de merken Reaal, Zwitserleven en Actiam voert, werd door het Rijk in 2015 voor €1 verrassend aan het Chinese Anbang verkocht. Anbang stortte ook nog eens €1,4 miljard bij om een faillissement te voorkomen.
Dat zorgde voor rust bij Vivat. Maar bij de nieuwe eigenaar Anbang rommelde het de afgelopen jaren. Zo werd Anbang-oprichter Wu Xiaohui in China eerder dit jaar wegens fraude tot 18 jaar cel veroordeeld en namen autoriteiten zich voor de snel opgebouwde en agressief gefinancierde portefeuille met buitenlands bezit van Anbang (naast Vivat onder meer het Amerikaanse Waldorf Astoria Hotel) waar mogelijk te desinvesteren. Ook Anbangs Belgische verzekeraar Fidea staat in de etalage.
ASR, Aegon en Allianz
Voor Vivat zochten onder meer ASR, Aegon en Allianz Benelux contact. Een indicatieve bieding van één van hen van €1,3 miljard zou volgens een onbevestigd bericht zijn afgewimpeld. Analisten hebben de waarde van Vivat eerder dit jaar op €1,25 - €1,75 miljard (Mediobanca) en op €1,3 - €1,5 miljard (ABN Amro) getaxeerd.
Voor het personeel van Vivat zou Allianz een ideale witte ridder zijn. De Duitse verzekeraar is klein in ons land, een overname zou betekenen dat er amper banen verloren zouden gaan onder het 2500 koppen tellende personeel van Vivat. Dit omdat een overname door ASR juist veel banen bij Vivat zou kunnen kosten, gezien er veel overlap is.
Voorkeur van DNB
DNB heeft recent echter een voorkeur getoond voor binnenlandse consolidatie en lijkt op de hand te zijn van ASR. De enige zorg bij DNB is volgens een insider of ASR-ceo Jos Baeten niet met een te laag bod komt en Allianz er toch met de buit vandoor kan. Aegon zou voor zowel Vivat-personeel als DNB het midden houden tussen deze twee.
Vivat en JP Morgan willen niet reageren. Anbang was onbereikbaar. ASR en Aegon lichtten eerder hun interesse toe, Allianz nog niet.